Sveafastigheter AB och Klarabo Sverige AB meddelar i dag gemensamt att styrelserna för Sveafastigheter respektive Klarabo har antagit en fusionsplan. Detta för att genomföra ett samgående genom en aktiebolagsrättslig fusion, varvid Sveafastigheter är det övertagande bolaget.
Fusionen, vilken baseras på respektive bolags långsiktiga substansvärde, kommer att genomföras genom att Sveafastigheter absorberar Klarabo.
I samband med Fusionen har Klarabo och SBB i Norden AB ingått ett avtal, enligt vilket Klarabo förvärvar en fastighetsportfölj från SBB omfattande totalt cirka 4 100 lägenheter, varav samtliga fastigheter i förvaltning redan förvaltas av Sveafastigheter. Portföljförvärvet, Extrautdelningen och Fusionen är ömsesidigt villkorade av varandra.
Genom Transaktionen skapas ett större bostadsfastighetsbolag med cirka 26 500 lägenheter, en starkare kassaflödesprofil, bredare geografisk diversifiering och en förbättrad kreditprofil. Förutsättningarna för ett eventuellt högre kreditbetyg stärks och förbättrar tillgången till både bank- och obligationsmarknaden till fördelaktigare villkor.
Transaktionen beräknas ge upphov till årliga samordningsvinster och kostnadssynergier om minst 120 miljoner kronor. Tillsammans med en breddning av ägarbasen, ökad likviditet i aktien och ett beräknat ökat förvaltningsresultat och utdelningskapacitet per aktie bedöms dessa faktorer sammantaget öka aktieägarvärdet i det sammanslagna bolaget.
– Genom fusionen med KlaraBo skapar vi ett starkare Sveafastigheter med ökad skala, bredare geografisk täckning och därmed en mer diversifierad och motståndskraftig fastighetsportfölj. Transaktionen stärker bolagets finansiella profil och skapar förutsättningar för ökade intäkter och ett bredare intresse från både svenska och internationella investerare. Styrelsen anser att detta är ett värdeskapande steg för Sveafastigheter och våra aktieägare, säger Peter Wågström, styrelseordförande i Sveafastigheter.
– Genom fusionen skapas ett väsentligen större fastighetsbolag med cirka 26 500 bostäder under gemensam förvaltning. Storleken möjliggör effektivare förvaltning och kostnadsbesparingar. Det ger starkare kassaflödesgenerering och skapar förutsättningar för ökat aktieägarvärde samt attraktivare finansiering, säger Joacim Sjöberg, styrelseledamot i Klarabo.
– Det sammanslagna bolaget kommer att ha en starkare plattform för att äga och förvalta hyreslägenheter med ett långsiktigt perspektiv. Portföljerna kompletterar varandra väl, både geografiskt och strategiskt, vilket skapar synergier genom stordriftsfördelar, en högre andel kassaflödesgenererande fastigheter och ett attraktivt utbud av hyreslägenheter på marknader med en stark underliggande efterfrågan. Vi ser en betydande potential att realisera operativa och finansiella effektivitetsvinster, stärka tillgången till kapital på mer attraktiva villkor samt skapa aktieägarvärde på både kort och lång sikt, samtidigt som vi behåller ett tydligt fokus på våra hyresgäster, säger Erik Hävermark, vd för Sveafastigheter.
– Det är av vikt att som börsnoterat bolag uppnå tillräcklig skala i verksamheten varmed det är glädjande att nu vara med och befästa positionen för Sveriges största noterade bostadsbolag. Fusionen mellan bolagen möjliggör förvaltningsresultatökning per aktie genom synergier, större portföljdiversifiering med operativ och finansiell lägre risk som följd, samt ett mer attraktivt erbjudande till såväl aktie- som kreditmarknad som på sikt kommer gynna bolagets utveckling, säger Klarabos vd Andreas Morfiadakis.
